Reportagem do O Globo revela que Luiz Phillipi Mourão, apontado como operador ligado ao banqueiro Daniel Vorcaro, já havia sido denunciado pelo Ministério Público de Minas Gerais antes de surgir nas investigações sobre o Banco Master. Segundo a denúncia, Mourão comandava empresas que prometiam retornos de até 987% ao ano em um esquema chamado Alcateia, que incentivava investidores a recrutar novos participantes.
A acusação foi aceita pela Justiça em 2021 e inclui organização criminosa, lavagem de dinheiro e crime contra a economia popular. O modelo envolvia simulação de compra de imóveis rurais com valores inflados para servir como garantia de cédulas de crédito no então Banco Máxima, posteriormente rebatizado de Banco Master.
Segundo registros do Conselho de Controle de Atividades Financeiras, Mourão movimentou cerca de R$ 24,9 milhões em três anos. Documentos da Junta Comercial do Estado de São Paulo também indicam ligação societária indireta com empresa relacionada à família de Vorcaro.
